Ist jetzt ein guter Zeitpunkt zum Investieren?

In der Theorie ist Investieren ziemlich einfach. Kaufen, wenn der Markt unten ist, verkaufen, wenn er oben ist. In der Praxis ist das jedoch leichter gesagt als getan. Wie weiss ich, ob der Markt seinen Tiefpunkt schon erreicht hat?

Die Antwort ist ziemlich einfach: Wir wissen es nicht. Tatsächlich kann niemand vorhersagen, wie sich der Finanzmarkt in den kommenden Tagen oder Monaten entwickeln wird.

Bis zum Ende dieses Artikels wirst allerdings verstehen, warum gerade heute der ideale Zeitpunkt zum Starten ist – vorausgesetzt, du hältst dich an einige grundlegende, aber sehr effektive Regeln.

Aber bevor wir zu diesen entscheidenden Punkten kommen, tauchen wir zuerst in die Fakten ein, die deutlich machen, dass das Timing des Marktes mehr mit Glück als mit Können zu tun hat.

5 Gründe, warum du den Markt nicht timen kannst

1. Historische Belege
   Verschiedene Studien, durchgeführt vom Financial Analyst Journal, Journal of Financial Research und Portfolio-Bewertungsagenturen wie Morningstar, haben gezeigt, dass es nahezu unmöglich ist, den Markt erfolgreicher zu timen als einfach über denselben Zeitraum voll investiert zu bleiben. Professionelle Anleger:innen, Fondsmanager:innen und sogar deine Finanz-Gurus auf YouTube können das stille, stetige Wachstum von Marktindizes über die Zeit hinweg nicht übertreffen.
2. Verpasste Gelegenheiten
   Stell dir vor, du bist auf einer Party und gehst kurz raus, nur um das beste Lied des Abends zu verpassen. Ähnlich verpassen Anleger:innen, die versuchen, Verluste zu vermeiden und aus dem Markt auszusteigen, oft die besten Tage des Marktes, die häufig direkt nach den schlimmsten Einbrüchen kommen. Die Vergangenheit hat gezeigt, dass die besten Handelstage oft unmittelbar auf die schlimmsten folgen. Tatsächlich kann das Verpassen der 10 besten Handelstage über Jahrzehnte des Investierens deine Rendite halbieren! Du glaubst uns nicht? Schau dir diese und diese Studie an.
3. Die Kosten des aktiven Management
   Investieren kostet! Trading Kosten, Stempelsteuern, ... Die Finanzbranche ist kreativ, wenn es um versteckte Kosten geht. Je aktiver du deine Investitionen verwaltest, desto mehr wirst du am Ende des Tages zahlen. Diese Ausgaben können unbemerkt das Potenzial deiner Investition auffressen.
4. Emotionale Fallen
   Unsere Emotionen sind oft unser eigener schlimmster Feind, wenn es ums Investieren geht. Die Verhaltensökonomie zeigt uns, dass Angst zu voreiligen Verkäufen und Gier zum Kauf zu Höchstpreisen führen kann – Entscheidungen, die oft zu spät getroffen werden, um profitabel zu sein.
5. Märkte bewegen sich schneller, als du handeln kannst
   Die Reaktionsgeschwindigkeit der Märkte auf neue Informationen ist atemberaubend. Oft hat sich der Markt bereits bewegt, bevor du die Nachrichten überhaupt gelesen und eine Handelsentscheidung getroffen hast. Informationen verbreiten sich mit der Geschwindigkeit des Lichts, und einzelne Anleger:innen stehen im Wettbewerb mit Algorithmen, die innerhalb von Millisekunden reagieren können.

Diese 5 Gründe leiten uns zu einer wichtigen Erkenntnis: Es ist meist vorteilhafter, geduldig und beständig zu investieren, anstatt zu versuchen, den perfekten Moment am Markt zu erwischen

Warum du dir wegen Krisen keine Sorgen machen solltest

Der Markt war schon immer unberechenbar. Sei es die Dotcom-Blase, die globale Finanzkrise von 2007, die Corona-Krise oder geopolitische Spannungen wie der aktuelle Konflikt zwischen Israel und Hamas. Wenn eines sicher ist, dann, dass der Finanzmarkt viele Krisen durchgemacht hat und auch in Zukunft noch viele weitere durchmachen wird.

In der Finanzwelt gibt es ein altes Sprichwort: "Bullenmärkte nehmen die Treppe, Bärenmärkte den Aufzug". Einfach ausgedrückt bedeutet dies, dass der Markt sehr schnell fällt, während er sich sehr sanft erholt, ohne dass es die Menschen wirklich bemerken.

Lass uns einige Beispiele betrachten:

• Die Dotcom-Blase (2000 bis 2003): Der S&P 500 fiel um 47%, brauchte etwa 1.515 Tage, um sich zu erholen.
• Die globale Finanzkrise (2007): Hier stürzte der S&P 500 um 56% ab und benötigte 1.286 Tage für die Erholung.
• Die Covid-Pandemie (2020): Der S&P 500 fiel um 34%, erholte sich jedoch schnell und brauchte nur 141 Tage, was grösstenteils auf schnelle fiskalische und geldpolitische Eingriffe zurückzuführen ist.

Diese vergangenen Szenarien zeigen, dass sich Erholungen in ihrer Geschwindigkeit unterscheiden können, der Markt aber über die Zeit eine bemerkenswerte Fähigkeit zur Heilung bewiesen hat. Insbesondere bei der Covid-Krise wurde das Tempo der Erholung beschleunigt, teilweise aufgrund schneller und bedeutender Unterstützung durch Regierungen und Zentralbanken weltweit.

Obwohl Krisen unweigerlich zum Wirtschaftszyklus gehören, haben sie den langfristigen Aufwärtstrend des Marktes nicht aufgehalten. Die historische Erfahrung lehrt uns, dass der Markt trotz temporärer Turbulenzen eine beeindruckende Widerstandskraft und Erholungsfähigkeit bewiesen hat.

Vergiss nicht!

Warum ist heute ein guter Zeitpunkt, um zu investieren?

Wie du mittlerweile gelernt hast, kann niemand die Zukunft vorhersagen und dir mit Sicherheit sagen, ob wir den Tiefpunkt erreicht haben, noch kann jemand garantieren, dass kein Bärenmarkt bevorsteht. Diese Unsicherheit sollte dich jedoch nicht davon abhalten, anzufangen.

Heute ist ein guter Tag, um mit dem Investieren zu beginnen, wenn du ein paar grundlegende Regeln befolgst:

• Investiere, wenn du beabsichtigst, dein Geld langfristig anzulegen (mindestens 5-10 Jahre).
• Investiere, wenn deine Finanzen in gutem Zustand sind und du nicht gezwungen bist, deine Investitionen zu einem ungünstigen Zeitpunkt zu verkaufen.
• Investiere, wenn du bereits etwas Geld für Notfälle beiseitegelegt hast.
• Investiere, wenn du bereit bist, die Höhen und Tiefen des Finanzmarktes zu ertragen.

Krisen sind Teil der Reise jedes Anlegers. Das Geheimnis, sie zu überstehen, ist, an deinem Plan festzuhalten und langfristig zu denken. Schliesslich ist das Schlimmste, was du während einer Krise tun kannst, deinen Emotionen zu folgen. Angst, Panik, aber auch Gier und Euphorie, sind die schlechtesten Finanzberater. Verkaufe nicht, wenn der Markt fällt, und versuche nicht, gierig zu werden und mehr zu investieren, wenn der Markt steigt.

Deshalb empfehlen wir, regelmässig (zum Beispiel monatlich) und in ein global diversifiziertes Portfolio zu investieren. Auf diese Weise kannst du einen Abschwung am Markt sogar als Chance sehen, denn wenn du langfristig denkst und investiert bleibst, kaufst du während einer Krise Investitionen zu einem niedrigeren Preis, was deine Renditen in der Zukunft steigern wird.

Was hält dich also noch davon ab, heute anzufangen?